CREDITRELAX finalise son 4ème dossier de LBO depuis le début de l’année

CREDITRELAX vient de finaliser son quatrième LBO, à Paris, en négociant pour le compte du repreneur des Ateliers Alain Pras une dette senior d’un million d’euros auprès de deux établissements bancaires.

Le contexte de ce LBO
Alain Pras, le Président fondateur des Ateliers Alain Pras (AAP), acteur numéro un français de la conception et la réalisation de maquettes professionnelles pour des sociétés industrielles et de services cherchait à vendre sa société. Il était en contact depuis quelques mois avec Marc de Laubier qui a souhaité, après de nombreuses années en salles de marché se lancer dans l’aventure entrepreneuriale.

CREDITRELAX est entré en relation avec Marc de Laubier par l’intermédiaire du dispositif « Passer le Relais » de la Chambre de Commerce de Paris dont les deux associés de CREDITRELAX sont des intervenants réguliers.

Marc de Laubier était déjà en contact avec les deux banques de la société cible, pour une demande de dette senior de 1 million d’euros venant compléter une remontée de trésorerie, des obligations convertibles d’un capital investisseur et un cofinancement OSEO.

«Au début, les deux banquiers de la cible étaient très positifs, mais l’un deux tardait à me donner sa réponse, tandis que l’autre n’avait donné un accord de cofinancement qu’à hauteur de 450.000 euros ; il allait donc manquer 100.000 euros, ce qui supposait une remontée supplémentaire de cash de la cible, et donc une situation de trésorerie plus tendue. Je me suis alors inquiété, et adressé à CREDITRELAX » a déclaré Marc de Laubier.

CREDITRELAX a joué un rôle déterminant dans le cadre de ce rapprochement
CREDITRELAX a obtenu un accord écrit d’une nouvelle banque (auparavant inconnue de la société Ateliers Alain Pras, du vendeur et du repreneur) fin 2008 pour un montant de 500 000 euros. Début 2009, les équipes de CREDITRELAX ont obtenu la deuxième tranche de 500 000 euros début 2009, auprès d’un autre établissement bancaire.

Les deux crédits ont été négociés au même taux, avec des assurances négociées de façon à éviter de lourds examens médicaux.

Jean-Philippe Deltour, l’un des deux associés de CREDITRELAX a déclaré « Un repreneur de PME est souvent démuni quand il s'agit de contracter un prêt. Il s'adresse naturellement à sa banque et ne dispose pas toujours des contacts bancaires pour mettre les réseaux en concurrence. Nous connaissons les spécificités de chaque établissement et nous savons à qui nous pouvons présenter tel ou tel dossier. Il faut aller vite dans ce type de transaction. »

Marc de Laubier a déclaré à cette occasion au sujet de CREDITRELAX : « En trois jours, ils m’ont mis en relation avec un établissement qui m’a donné son accord pour financer la moitié du projet avec un taux inférieur de 0,70 %. En un mois le financement du LBO était bouclé »